Instellingen lopen sinds het vierde kwartaal van 2020 voorop in de crypto-bull-run, maar nu staan ook particuliere beleggers centraal. Bitcoin (BTC) wordt over de hele wereld steeds populairder en op 7 september werd het officieel een wettig betaalmiddel in El Salvador, waardoor het een mijlpaal werd voor de detailhandel en de soevereine acceptatie van het activum.
Het bleek echter een chaotische gebeurtenis te zijn voor het belangrijkste cryptocurrency-token toen het land "Bitcoin Day" vierde. Kort nadat de dag begon, kreeg de prijs van BTC een flashcrash van meer dan $ 8.000 om uit te komen op $ 42.900. Hoewel deze flashcrash samenviel met deze grote adoptiegebeurtenis voor het token, weegt het belang ervan voor retailconsumenten en investeerders ruimschoots op tegen de kortetermijnimpact op de prijs die wordt gezien in de prijs van het token.
Onze beste handelsrobots
Interessante ontwikkelingen volgden in de nasleep toen Fidelity Investment-directeur Jurrien Timmer deze adoptie een volwassenwording noemde voor het actief vergelijkbaar met goud in de jaren zestig. Binnen het Latijns-Amerikaanse land zijn wereldwijde voedsel- en drankmerken zoals McDonald's, Starbucks en Pizza Hut nu begonnen met het accepteren van Bitcoin als betalingsoptie voor hun producten. Grootschalige acceptatie door merken als deze zal de interesse van de detailhandel in Bitcoin en cryptocurrencies als geheel naar nieuwe hoogten stuwen, aangezien het nu steeds duidelijker wordt dat er echte use-cases zijn voor digitale valuta.
De oprichter van Cardano en mede-oprichter van Ethereum, Charles Hoskinson, voorspelde zelfs dat veel meer landen uiteindelijk zouden volgen bij de adoptie van El Salvador. Samen met hem prees klokkenluider Edward Snowden deze stap ook op Twitter, waarbij hij vermeldde dat de druk nu op concurrerende landen staat om Bitcoin te verwerven "zelfs al was het maar als een reserveactivum". Zelfs als grote wereldeconomieën de acceptatie van BTC als wettig betaalmiddel gaan beschouwen, zal dit een enorme boost geven aan het gebruik in de detailhandel.
Bitcoin-adoptie door El Salvador was aan het einde van de zomer een groot deel van de mainstream hype en het verhaal over cryptocurrencies. Vooral voor particuliere beleggers kan het vaak een geval van FOMO (angst om te missen) worden die, vanwege de consistente winst van BTC gedurende het hele jaar, er vaak spijt van heeft de token een bepaald aantal maanden geleden niet te hebben gekocht. Dit zou in de nasleep kunnen leiden tot een enorme toestroom van geld van detailhandelaren.
Retailbeleggers hebben oog voor crypto
Een onderzoek uitgevoerd door de Association of Forex Dealers (AFD), een regelgevende organisatie voor de valutamarkt, probeerde het beleggerssentiment over digitale valuta in Rusland te peilen. Uit de resultaten van het onderzoek bleek dat 77% van de 502 investeerders die deelnamen, de voorkeur gaven aan cryptocurrencies zoals Bitcoin, Ethereum (ETH) en Litecoin (LTC) boven traditionele financiële activa zoals goud en forex.
Cointelegraph besprak meer over deze vergelijking met goud met Jaime Rogozinski, oprichter van WallStreetBets, een subreddit-groep gemaakt voor particuliere beleggers. Hij zei: "Goud is synoniem met waardeopslag in de VS, die bijna drie keer meer goud bevat dan de volgende drie landen samen, maar wereldwijde investeerders hebben de mogelijkheid om het speelveld gelijk te maken met de opkomst en het grenzeloze potentieel van BTC."
Rogozinski vermeldde ook dat alle andere deelnemers aan de wereldeconomie, behalve de VS, een belang hebben in de Amerikaanse dollar en goud, waardoor ze de financiële hegemonie verliezen die de activa momenteel bezitten. Als je de prestaties van goud en BTC vergelijkt, is er een enorm verschil in de resultaten. Op korte termijn boekte BTC 62,76% winst year-to-date (YTD) en 351,62% jaarlijkse winst, terwijl goud 5,79% verliezen YTD en 7,91% jaarlijkse verliezen heeft geboekt.
Naast Rusland is zelfs India getuige van millennials die hun interesse verschuiven naar cryptocurrency tijdens de wereldwijde COVID-19-pandemie. Nischal Shetty, CEO van WazirX, een Indiase cryptocurrency-uitwisseling, vertelde Cointelegraph dat institutionele participatie in mondiaal perspectief de weg heeft vrijgemaakt voor retailbelangen in cryptocurrencies:
“De pandemie had een even grote of misschien wel grotere bijdrage aan het versnellen van de adoptie van cryptovaluta, vooral in landen als India. In zulke onzekere tijden heeft crypto gewone mensen nieuwe manieren geboden om online te verdienen, of ze nu uit stedelijke of landelijke gebieden komen.”
Volgens gegevens van WazirX is de uitwisseling getuige geweest van een toename van 2,648% van het aantal gebruikers dat zich aanmeldt vanuit Tier-II- en Tier-III-steden in India. Gebruikers uit deze twee stadssegmenten zijn verantwoordelijk voor 55% van de groei van het aantal gebruikersaanmeldingen in 2021, en overtreffen zelfs de Tier-I-steden die een groei van 2,375% lieten zien. Bovendien is 70% van de gebruikers van het platform jonger dan 35 jaar.
Misschien in navolging van de stijgende interesse is de in de VS gevestigde cryptocurrency-uitwisseling CrossTower die aankondigt dat ze hun activiteiten naar India zouden uitbreiden en "het land zouden gebruiken als een hub om uit te breiden naar andere regio's."
In een land met 1,36 miljard mensen, waarvan meer dan 65% jonger dan 35 jaar, dat wil zeggen meer dan 880 miljoen, is het potentieel voor de markt om verder te groeien enorm. Gegevens van blockchain-analyseprovider Chainalysis toonden aan dat de hoeveelheid fondsen die Indiërs hebben geïnvesteerd in cryptocurrencies met 600% was gegroeid van $ 900 miljoen in april 2020 tot $ 6,6 miljard in mei 2021.
Gerelateerd: bang voor september? Bitcoin-prijs hoopt de dalende trend te doorbreken
Een rapport van Chainalysis probeerde landen te rangschikken op basis van hun mate van acceptatie in de detailhandel met behulp van een metriek die bekend staat als de Global Crypto Adoption Index. Met behulp van deze statistiek ontdekte het rapport dat Vietnam op nummer één staat en India op nummer twee, met Pakistan, Oekraïne en Kenia op de voet.
Voor Vietnam is de bevestiging van de adoptie in combinatie met deze statistiek duidelijk door de handelsvolumes en het aantal gebruikers in het land nader te bekijken. Volgens de gegevens die door het Binance Research-team aan Cointelegraph zijn verstrekt, is het totale aantal Binance-gebruikers en handelsvolumes voor alle cryptocurrency-paren die in Vietnam worden aangeboden, tussen januari en mei 2021 met gemiddeld 288,51% en 235,66% gestegen. Ter vergelijking met deze groei namen de goudreserves van Vietnam in dezelfde periode slechts met 3,37% toe.
Rogonzinski meende verder hoe het institutionele belang van invloed is op retailbeleggers, en zei: "Institutionele beleggers kunnen het zich veroorloven om de dips van Bitcoin te doorstaan en meer oog te hebben voor langetermijnwinsten, maar ik heb er vertrouwen in dat elke bull run erin slaagt om meer retailbeleggers in de markt en hopelijk leren ze HODL.”
Retail brengt cijfers, instellingen brengen bewegingen
Een sectoranalyserapport van cryptocurrency-uitwisseling OKEx in samenwerking met on-chain dataprovider Catallact onthulde dat ondanks de groei van de kleine BTC-adressen (met minder dan 10 BTC), retailbeleggers een relatief kleinere bijdrage hebben geleverd aan de totale transactiepool in Q1 2021.
Gegevens die door Binance Research aan Cointelegraph zijn verstrekt, schetsen dat wanneer alleen naar het BTC-handelsvolume wordt gekeken, het herstel van de prijs en renteniveaus van BTC te wijten zou kunnen zijn aan de combinatie van particuliere en institutionele beleggers. Tussen juni 2021 en augustus 2021 was Binance getuige van een toename van respectievelijk 3,29% en 1,36% van het aantal particuliere en institutionele beleggers.
In lijn met dit aantal groeide het totale aantal BTC dat door particuliere en institutionele beleggers op de beurs werd verhandeld, respectievelijk met 4,61% en 3,99%. In dezelfde periode groeide het totale handelsvolume van BTC met 1,98%.
De grafiek geeft weer hoe een stijging of daling van de particuliere en institutionele beleggers die BTC op het platform verhandelen, is uitgelijnd met de beweging van het totale BTC-volume. De vertegenwoordiger van het onderzoeksteam van Binance zei verder:
“Deze verschuiving in de mindset van beleggers van traditionele activa zoals goud of forex naar crypto is zeker niet beperkt tot ontwikkelingslanden. In feite komt het ook veel voor in meer ontwikkelde landen waar de voorkeur voor crypto-investeringen meer wordt gezien als een stap om blootstelling te krijgen aan de opkomende activaklasse, in tegenstelling tot alleen een waardeopslag of afdekking tegen inflatie.”
Tijdens een gesprek met Cointelegraph wees mede-oprichter van Huobi Global cryptocurrency exchange Du Jun op het Bitcoin-saldo op alle beurzen als een maatstaf om de institutionele betrokkenheid bij de markt te meten. Volgens de gegevens van Glassnode bereikte de hoeveelheid Bitcoin die in ruilportefeuilles werd gehouden dit jaar een dieptepunt van 2,48 miljoen, en voegde eraan toe: "De bitcoin-saldi op Coinbase daalden tot ongeveer 700.000, het laagste niveau dat het hele jaar door werd geregistreerd. In de afgelopen maand hebben reguliere beurzen een netto uitstroom van Bitcoin gezien.”
Aangezien de meeste instellingen Coinbase gebruiken om te beleggen, concludeerde Jun dat instellingen de afgelopen maand meer BTC hebben gekocht. Hij vermeldde ook dat grote bankinstellingen zoals Rothschild en Morgan Stanley hun blootstelling aan crypto-activa hebben vergroot via hun bezit in de Grayscale Bitcoin Trust (GBTC).
Instellingen die in Bitcoin investeren of in digitale valuta stappen als betalingsmechanisme staan nog in de kinderschoenen. Het onbenutte potentieel voor de verspreiding van cryptocurrencies naar retailbeleggers wordt dus goed gediend door te worden aangevoerd door institutionele beleggers, omdat het retailbeleggers een gevoel van veiligheid geeft, samen met het opwaartse potentieel dat de hype van cryptomarkten vastlegt.
Lees verder over CoinTelegraph
