Instytucje znajdowały się na czele hossy na rynku kryptowalut, która miała miejsce od czwartego kwartału 2020 r., ale teraz inwestorzy detaliczni również zajmują centralne miejsce. Bitcoin (BTC) staje się coraz bardziej popularny na całym świecie i 7 września oficjalnie stał się prawnym środkiem płatniczym w Salwadorze, co czyni go przełomowym wydarzeniem dla handlu detalicznego i suwerennej adopcji aktywów.
Okazało się jednak, że było to chaotyczne wydarzenie dla wiodącego tokena kryptowaluty, ponieważ kraj obchodził „Dzień Bitcoina”. Wkrótce po rozpoczęciu dnia cena BTC doznała gwałtownego załamania o ponad 8 000 USD, aby osiągnąć najniższy poziom 42 900 USD. Mimo że ta błyskawiczna awaria zbiegła się z tym ważnym wydarzeniem związanym z przyjęciem tokena, jego znaczenie dla konsumentów detalicznych i inwestorów znacznie przewyższa krótkoterminowy wpływ na cenę widoczny w cenie tokena.
Nasze najlepsze roboty biznesowe
Interesujące wydarzenia nastąpiły w następstwie, gdy dyrektor Fidelity Investment Jurrien Timmer nazwał tę adopcję dorastaniem dla aktywów podobnych do złota w latach sześćdziesiątych. W kraju Ameryki Łacińskiej globalne marki żywności i napojów, takie jak McDonald's, Starbucks i Pizza Hut, zaczęły teraz akceptować Bitcoin jako opcję płatności za swoje produkty. Przyjęcie na dużą skalę przez takie marki z pewnością spowoduje wzrost zainteresowania detalicznego Bitcoinem i kryptowalutami jako całością, ponieważ teraz staje się coraz bardziej oczywiste, że istnieją rzeczywiste przypadki użycia walut cyfrowych.
Założyciel Cardano i współzałożyciel Ethereum, Charles Hoskinson, przewidział nawet, że o wiele więcej krajów w końcu podąży za adopcją Salwadoru. Wraz z nim, demaskator Edward Snowden również pochwalił ten ruch na Twitterze, wspominając, że obecnie konkurujące narody wywierają presję na zakup bitcoina „nawet jeśli tylko jako aktywa rezerwowego”. Nawet jeśli główne światowe gospodarki zaczną rozważać przyjęcie BTC jako prawnego środka płatniczego, będzie to ogromny impuls do wykorzystania w handlu detalicznym.
Adopcja Bitcoina przez Salwador była dużą częścią szumu głównego nurtu i narracji na temat kryptowalut pod koniec lata. Szczególnie dla inwestorów detalicznych często może to stać się przypadkiem FOMO (strach przed utratą), które ze względu na stałe zyski BTC przez cały rok często żałują, że nie kupili tokena kilka miesięcy temu. Może to doprowadzić do ogromnego napływu środków od handlowców detalicznych w następstwie.
Inwestorzy detaliczni mają oko na krypto
W badaniu przeprowadzonym przez Association of Forex Dealers (AFD), organizację regulacyjną rynku walutowego, podjęto próbę oceny sentymentu inwestorów do walut cyfrowych w Rosji. Wyniki ankiety ujawniły, że 77% z 502 inwestorów, którzy wzięli udział, wolało kryptowaluty, takie jak Bitcoin, Ethereum (ETH) i Litecoin (LTC) od tradycyjnych aktywów finansowych, takich jak złoto i forex.
Cointelegraph omówił więcej na temat tego porównania ze złotem z Jaime Rogoziński, założycielem WallStreetBets, grupy subreddit stworzonej dla inwestorów detalicznych. Powiedział: „Złoto jest synonimem przechowywania wartości w Stanach Zjednoczonych, które posiadają prawie trzy razy więcej złota niż trzy kolejne kraje razem wzięte, ale globalni inwestorzy mają możliwość wyrównania szans z pojawieniem się BTC i nieograniczonym potencjałem”.
Rogoziński wspomniał również, że wszyscy pozostali uczestnicy światowej gospodarki, poza USA, mają interes w dolarze amerykańskim i złocie, tracąc hegemonię finansową, którą obecnie posiadają aktywa. Porównując zachowanie złota i BTC, istnieje ogromna różnica w wynikach. W krótkim okresie BTC odnotował 62,76% zysków od początku roku (YTD) i 351,62% rocznych zysków, podczas gdy złoto odnotowało 5,79% strat narastająco i 7,91% strat rocznie.
Oprócz Rosji, nawet w Indiach milenialsi przenoszą swoje zainteresowanie na kryptowaluty podczas globalnej pandemii COVID-19. Nischal Shetty, dyrektor generalny WazirX, indyjskiej giełdy kryptowalut, powiedział Cointelegraph, że w perspektywie globalnej udział instytucji utorował drogę do zainteresowania detalicznego kryptowalutami:
„Pandemia miała równy, a może nawet większy wkład w przyspieszenie adopcji kryptowalut, zwłaszcza w krajach takich jak Indie. W tak niepewnych czasach kryptowaluta zapewniła zwykłym ludziom nowe sposoby zarabiania w Internecie, niezależnie od tego, czy pochodzą z obszarów miejskich, czy wiejskich”.
Według danych dostarczonych przez WazirX, na giełdzie odnotowano wzrost liczby użytkowników rejestrujących się z miast poziomu II i III w Indiach o 2,648%. Użytkownicy z tych dwóch segmentów miast odpowiadają za 55% wzrostu rejestracji użytkowników w 2021 r., wyprzedzając nawet miasta poziomu I, które wykazały wzrost o 2,375%. Ponadto 70% użytkowników platformy ma mniej niż 35 lat.
Być może powtórzeniem wzrostu zainteresowania jest amerykańska giełda kryptowalut CrossTower, która ogłosiła, że rozszerzy swoją działalność na Indie i „wykorzysta kraj jako centrum ekspansji na inne regiony”.
W kraju liczącym 1,36 miliarda ludzi, z których ponad 65% ma mniej niż 35 lat, czyli ponad 880 milionów, potencjał dalszego rozwoju rynku jest ogromny. Dane od dostawcy analityki blockchain, Chainalysis, wykazały, że kwota środków, które Hindusi zainwestowali w kryptowaluty, wzrosła o 600% z 900 milionów dolarów w kwietniu 2020 roku do 6,6 miliarda dolarów w maju 2021 roku.
Powiązane: Boisz się września? Cena Bitcoina ma nadzieję przełamać trend spadkowy
W raporcie Chainalysis próbowano uszeregować kraje według poziomu ich przyjęcia w handlu detalicznym za pomocą miernika znanego jako Global Crypto Adoption Index. Korzystając z tego wskaźnika, raport wykazał, że Wietnam znalazł się na pierwszym miejscu, a Indie na drugim miejscu, a tuż za nimi uplasowały się Pakistan, Ukraina i Kenia.
W przypadku Wietnamu potwierdzenie przyjęcia w tandemie z tym wskaźnikiem jest oczywiste, jeśli przyjrzymy się bliżej wolumenom obrotu i liczbie użytkowników w kraju. Według danych dostarczonych Cointelegraph przez zespół Binance Research, całkowita liczba użytkowników Binance i wolumeny obrotu we wszystkich parach kryptowalut oferowanych w Wietnamie podskoczyły średnio o 288,51% i 235,66%, odpowiednio od stycznia do maja 2021 roku. Dla porównania, w tym samym okresie rezerwy złota Wietnamu wzrosły tylko o 3,37%.
Rogonziński dalej wypowiadał się na temat tego, w jaki sposób interes instytucjonalny wpływa na inwestorów detalicznych, mówiąc: „Inwestorzy instytucjonalni mogą sobie pozwolić na przetrwanie spadków Bitcoina i mają większe oko w kierunku długoterminowych zysków, ale wierzę, że każdy byk skutecznie przyciągnie więcej inwestorów detalicznych do rynku i miejmy nadzieję, że nauczymy ich HODL.”
Handel przynosi liczby, instytucje ruchy
Raport z analizy branżowej giełdy kryptowalut OKEx we współpracy z dostawcą danych w sieci Catallact ujawnił, że pomimo wzrostu małych adresów BTC (posiadających mniej niż 10 BTC), inwestorzy detaliczni mieli stosunkowo mniejszy udział w ogólnej puli transakcji w pierwszym kwartale 2021.
Dane dostarczone Cointelegraph przez Binance Research wskazują, że patrząc wyłącznie pod kątem wolumenu obrotu BTC, poprawa cen i poziomów oprocentowania BTC może wynikać z połączenia inwestorów detalicznych i instytucjonalnych. Między czerwcem 2021 a sierpniem 2021 Binance odnotowało odpowiednio 3,29% i 1,36% wzrost liczby inwestorów detalicznych i instytucjonalnych.
Zgodnie z tą liczbą, całkowita liczba BTC w obrocie przez inwestorów detalicznych i instytucjonalnych na giełdzie wzrosła odpowiednio o 4,61% i 3,99%. W tym samym okresie całkowity wolumen obrotu BTC wzrósł o 1,98%.
Wykres przedstawia, w jaki sposób wzrost lub spadek liczby inwestorów detalicznych i instytucjonalnych handlujących BTC na platformie jest zgodny z ruchem ogólnego wolumenu BTC. Przedstawiciel zespołu badawczego Binance powiedział dalej:
„Ta zmiana w sposobie myślenia inwestorów z tradycyjnych aktywów, takich jak złoto czy forex, na kryptowaluty zdecydowanie nie ogranicza się do krajów rozwijających się. W rzeczywistości jest to również powszechne w krajach bardziej rozwiniętych, gdzie sentyment do faworyzowania inwestycji kryptograficznych jest postrzegany bardziej jako ruch w celu uzyskania ekspozycji na wschodzącą klasę aktywów, a nie tylko przechowywanie wartości lub zabezpieczenie przed inflacją”.
Podczas dyskusji z Cointelegraph, współzałożyciel giełdy kryptowalut Huobi Global, Du Jun, wskazał na saldo Bitcoin na wszystkich giełdach jako metrykę mierzącą zaangażowanie instytucjonalne na rynku. Według danych Glassnode, ilość bitcoinów przechowywanych w portfelach wymiany spadła w tym roku do 2,48 miliona, dodając: „Salda bitcoinów na Coinbase spadły do około 700 000, najniższego poziomu odnotowanego w ciągu roku. W ciągu ostatniego miesiąca giełdy głównego nurtu odnotowały wypływy netto Bitcoina”.
Ponieważ większość instytucji korzysta z Coinbase do inwestowania, Jun wywnioskował, że instytucje kupiły więcej BTC w ciągu ostatniego miesiąca. Wspomniał również, że duże instytucje bankowe, takie jak Rothschild i Morgan Stanley, zwiększyły swoją ekspozycję na aktywa kryptograficzne poprzez swoje udziały w Grayscale Bitcoin Trust (GBTC).
Instytucje inwestujące w Bitcoin lub wchodzące w cyfrowe waluty jako mechanizm płatności są wciąż na początkowym etapie. Tak więc niewykorzystany potencjał rozprzestrzeniania się kryptowalut wśród inwestorów detalicznych jest dobrze obsługiwany przez kierowanie przez inwestorów instytucjonalnych, ponieważ daje to inwestorom detalicznym poczucie bezpieczeństwa, a także potencjał wzrostu, który wychwytuje szum na rynkach kryptowalut.
Przeczytaj więcej o Cointelegraph
