To nie pierwszy raz, kiedy natywny token łańcucha Avalanche napotkał dzikie fluktuacje. W lutym AVAX osiągnął poziom 60 USD, by osiągnąć nadir w czerwcu i lipcu. Jednak po osiągnięciu najniższego poziomu 9,34 USD, AVAX przekracza obecnie 60 USD i obecnie kosztuje 76 USD. Według Cointelegraph Markets Pro, dzięki temu znalazł się w pierwszej 20 kryptowalut pod względem kapitalizacji rynkowej z 16 miliardami dolarów. Avalanche jest jednym z blockchainów warstwy pierwszej oznaczonych jako „zabójcy Ethereum”, które najwyraźniej zmniejszyły niedawną dominację czołowego altcoina pod względem całkowitej zablokowanej wartości (TVL). Spośród 170 miliardów dolarów w TVL, Ethereum kontroluje obecnie 67% na podstawie danych z Defi Llama. Ale chociaż liczba wydaje się wysoka, w rzeczywistości jest znacznie niższa niż w lutym, kiedy zawierała około 96% w TVL.
Tło lawiny
Nasze najlepsze roboty biznesowe
Avalanche został opracowany przez profesora nadzwyczajnego informatyki Cornell Emin Gün Sirer i Ava Labs w 2018 roku. Protokół blockchain oferuje wysoką przepustowość i szybki czas finalizacji. W 2019 roku otrzymał początkowe finansowanie poprzez sprzedaż 18 milionów tokenów AVAX w cenie 0,33 USD każdy, co wyniosło prawie 6 milionów USD. W następnym roku dodatkowe 24,9 miliona tokenów zostało sprzedanych na aukcji w ramach prywatnej sprzedaży, tym razem po 0,50 USD za sztukę, co przyniosło dodatkowe 12 milionów USD finansowania. W lipcu 2020 r. Avalanche pozyskało kolejne 42 miliony dolarów poprzez publiczną sprzedaż tokenów. A 16 września 2021 r. Ostatnie finansowanie Avalanche pozyskało 230 milionów dolarów od różnych inwestorów kierowanych przez Polychain i Three Arrows Capital. Daje to łączną kwotę finansowania w wysokości 290 milionów dolarów dla Avalanche, mimo że jej uruchomienie w sieci mainnet świętuje właśnie swoją pierwszą rocznicę.
Jak Avalanche redefiniuje DeFi?
Avalanche jest złapany w sam środek narastającej konkurencji warstwy pierwszej, a firmy takie jak Binance Smart Chain (BSC), Polkadot i Terra walczą o większy udział w rynku od swojego głównego konkurenta, Ethereum. I podobnie jak jego odpowiedniki, skalowalność dla Avalanche jest kluczowa. Avalanche może pochwalić się 4500 transakcjami na sekundę (TPS) z finalnością poniżej trzech sekund. W przeciwieństwie do tego, Ethereum przetwarza 15–30 transakcji na sekundę z ponad 1-minutową ostatecznością. Co więcej, opłaty transakcyjne są o wiele bardziej pożądane w Avalanche w porównaniu z Ethereum. Opłaty za lawinę wahają się od 75 nAVAX do 225 nAVAX (od 0,0000048 USD do 0,0000144 USD przy obecnej wartości monety).
Jednak konkurowanie z pierwszym graczem w Etheruem wymaga czegoś więcej niż tylko niższych kosztów i szybszych transakcji. Deweloperzy, którzy chcą tworzyć aplikacje na Avalanche, są niezbędni do wspierania adopcji. Pod tym względem jasne jest, jak Ethereum ma przewagę z 2585 zdecentralizowanymi aplikacjami wymienionymi na liście (DApps). Ale pomimo tego, że istnieje zaledwie rok, Avalanche przyciągnęło już 320 projektów.
Źródło: Avax-Projects
Projekty takie jak SushiSwap, Chainlink, Circle i The Graph skorzystały z inteligentnej infrastruktury kontraktowej dostarczanej przez Avalanche. Niewymienne tokeny lub NFT również znalazły dom na Avalanche; na przykład Topps, firma zajmująca się kartami handlowymi o tematyce sportowej, wybiła kolekcję Major League Baseball NFT na Avalanche o nazwie „Incepcja”. Topps nawiązał również współpracę z niemiecką ligą piłkarską Bundesliga, udostępniając momenty wideo z ligi w dwóch dostępnych pakietach kart – wszystko jako NFT na blockchainie Avalanche. Co więcej, 230 milionów dolarów zebranych przez Avalanche w 2021 r. zostanie przeznaczonych na wsparcie tego kwitnącego zdecentralizowanego ekosystemu finansów lub DeFi.
Most Ethereum
Jednym z ważnych kroków, które Avalanche podjęło w celu przedefiniowania finansów, jest mostek Ethereum między łańcuchami, który ułatwia „bezproblemowe transfery ERC-20 i ERC-721 między Avalanche i Ethereum”. Most pomaga w migracji infrastruktury DeFi Ethereum do Avalanche, umożliwiając użytkownikom przeprowadzanie szybszych i tańszych transakcji.
Pangolin, znaczący gracz w przestrzeni DeFi, jest zbudowany na Avalanche i korzysta z mostu Avalanche-Ethereum. Zdecentralizowana giełda (DEX) umożliwia handel wszystkimi tokenami wyemitowanymi na Ethereum i Avalanche. Dzięki temu użytkownicy mogą obejść długie i powolne czasy transakcji podczas wymiany aktywów. Oprócz Pangolina do ekosystemu Avalanche dołączyły inne DApps, takie jak bZx, Union, JellySwap, Prosper, e-Money i inne.
Do tej pory za pomocą mostu przeniesiono aktywa o wartości 1,72 miliarda dolarów.
Większy wzrost DeFi
Ponadto, w celu dalszego rozwoju swojego rozwijającego się ekosystemu DeFi, Avalanche wprowadza na pokład dwa wiodące aplikacje DApp na Ethereum do łańcucha bloków Avalanche. Avalanche Rush, program motywacyjny do wydobywania płynności o wartości 180 milionów dolarów, był częściowo dystrybuowany do firm Curve Finance i Aave. W początkowej fazie programu AVAX będzie używany jako zachęta do płynności dla użytkowników Aave i Curve przez trzy miesiące. Około 27 milionów dolarów AVAX zostało już zarezerwowanych przez Fundację Avalanche na sfinansowanie programu, a także planowane są dodatkowe alokacje na jego drugą fazę.
Oprócz Aave i Curve Finance, Pangolin dołączył również do Avalanche Rush, dostarczając 2 miliony dolarów zachęt AVAX dla jednostronnej puli Pangolin (PNG).
Co jest pod maską?
Być może najsilniejszą stroną Avalanche jest infrastruktura sieciowa, która jest reklamowana w celu zapewnienia lepszej decentralizacji. Avalanche składa się z trzech zintegrowanych łańcuchów bloków: The Exchange Chain (X-Chain), Platform Chain (P-Chain) i Contract Chain (C-Chain). X-Chain służy przede wszystkim do tworzenia i wymiany zasobów, podczas gdy P-Chain do tworzenia podsieci i koordynowania walidatorów, a C-Chain do wykonywania kontraktów na maszyny wirtualne Ethereum. Większość transakcji odbywa się w łańcuchu C, ponieważ programiści Ethereum mogą łatwo tworzyć aplikacje kompatybilne z Ethereum przy użyciu tego łańcucha bloków.
Trzy łańcuchy bloków są sprawdzane i zabezpieczane przez główną sieć, która jest specjalnym rodzajem podsieci lub podsieci. Każdy może zabezpieczyć sieć, obstawiając co najmniej 2000 AVAX, obecnie 152 000 USD. Avalanche definiuje podsieć jako „dynamiczny zestaw walidatorów pracujących razem w celu osiągnięcia konsensusu w sprawie stanu zestawu łańcuchów bloków”. Zasadniczo podsieć to nowa sieć zdolna do obsługi wielu łańcuchów bloków, która może mieć własny model konsensusu i własną maszynę wirtualną.
Te podsieci otwierają możliwości dla pewnych niszowych przypadków użycia, ponieważ są wysoce konfigurowalne. Może to być przydatne dla różnych organizacji, firm, a nawet rządów, ponieważ architektura sieci obsługuje również podsieci prywatne, co oznacza, że mogą to zrobić ci, którzy chcą wdrożyć prywatne łańcuchy bloków.
Dlaczego cena AVAX ostatnio wzrosła?
Avalanche Rush była głównym czynnikiem, który przyczynił się do wzrostu ceny AVAX o 192% w sierpniu. Ale innym powodem, dla którego cena AVAX ostatnio wzrosła, jest więcej zbliżających się początkowych ofert DEX (IDO). AvaXlauncher, starter i inkubator ekosystemu Avalanche, ogłosił na Twitterze dwa nowe IDO. Jedną z nich jest Oracle on Avalanche, a drugą Gaming Project: Breed, Play and Earn.
A dzięki tym dwóm IDO, stawki i posiadacze tokenów AvaXlauncher (AVXL) otrzymają małą część tych IDO. IDO to nowy rodzaj modelu finansowania społecznościowego w przestrzeni kryptograficznej. Oferuje natychmiastową płynność, natychmiastowy handel i niższe koszty notowania w porównaniu z poprzednimi modelami, takimi jak początkowe oferty monet i początkowe oferty wymiany.
Pobierz 31. wydanie dwutygodniowego biuletynu Cointelegraph Consulting w całości, wraz z wykresami i sygnałami rynkowymi, a także wiadomościami i przeglądami wydarzeń związanych ze zbieraniem funduszy.
Faktoring tokenomiki
Tokenomika stojąca za AVAX może również odegrać niewielką rolę w jej wzroście. Limit podaży tokenów wynosi 720 milionów AVAX, ale warto zauważyć, że 40% z nich jest już przydzielone prywatnym inwestorom i zespołowi AVAX. Następnie około 360 milionów przeznaczono na nagrody za obstawianie, a 10% trafiło do sprzedaży publicznej.
Źródło: Lawina
Co więcej, opłaty za każdą transakcję są również zgodne z podobnym mechanizmem spalania, podobnym do propozycji ulepszenia Ethereum 1559. Do tej pory prawie 278 000 tokenów AVAX (21 milionów USD) zostało spalonych od momentu jej rozpoczęcia, co powoduje dalsze presje deflacyjne oprócz ograniczonej podaży. Obecnie całkowita podaż AVAX w obiegu wynosi około 220 milionów AVAX.
Źródło: Avascan
Nie ma wątpliwości, że rosnąca popularność protokołów warstwy pierwszej na nowo przedstawia krajobraz DeFi. Ale nawet jeśli dominacja Ethereum nieznacznie się zmniejsza, o czym świadczy jego zmniejszona TVL, pozostaje on w godnym pozazdroszczenia miejscu, którego konkurenci mogą mieć trudności z wykorzenieniem. Tak więc liczenie Ethereum przed Ethereum 2.0 może być przedwczesne. Mimo to liczba tych „zabójców Ethereum” rośnie i prędzej czy później ktoś może okazać się godnym przeciwnikiem.
Cointelegraph's Market Insights Newsletter dzieli się naszą wiedzą na temat podstaw, które wpływają na rynek aktywów cyfrowych. Biuletyn zagłębia się w najnowsze dane dotyczące nastrojów w mediach społecznościowych, wskaźników sieciowych i instrumentów pochodnych.
Przeglądamy również najważniejsze wiadomości z branży, w tym fuzje i przejęcia, zmiany w otoczeniu regulacyjnym oraz integracje technologii blockchain w przedsiębiorstwach. Zarejestruj się teraz, aby jako pierwszy otrzymywać te informacje. Wszystkie poprzednie wydania Market Insights są również dostępne na Cointelegraph.com.
Kontynuuj czytanie w Cointelegraph
